財富傳承的稅務暗流：當高資產族群的「贈與」策略悄然轉向 | M傳媒
【M傳媒房產中心／報導】
在股市與房市雙雙繁榮的浪潮下，台灣高資產族群的財富水漲船高，而這股財富的流動軌跡，正悄然反映在國庫的稅收數字上。今年截至十月，全台遺產稅收突破 362.6億元，創下近四十年來的同期歷史新高；然而，同期的贈與稅收卻僅約 201.7億元，較去年同期顯著衰退近 二成。這組一增一減的數字，遠非單純的經濟指標，它猶如一幅清晰的戰略地圖，揭示了富裕家族面對稅制變革時，如何精密地調整其財富傳承的航向。
從贈與到繼承的典範轉移
這場財富傳承方式的寧靜革命，根源於近年兩項關鍵的稅制變革。
過去，將不動產贈與子女是富人間流行的「經典策略」。其奧妙在於，贈與稅的計稅基礎是土地的「公告現值」與房屋的「評定現值」，這些政府評定的價格通常遠低於市場交易行情。透過此「市價」與「公告現值」的巨額落差，父母得以將高價值的房產，以相對低的稅負成本移轉給下一代。
然而，2016年上路的「房地合一稅」徹底改變了遊戲規則。這項稅制規定，受贈取得的房產，未來出售時，其持有期間的計算將「回溯至贈與人原始取得的時間」，且稅基以「受贈時的公告現值」為準。這意味著，子女若在受贈後短期內出售房產，將因持有期間合併計算而可能適用高達35%或45%的稅率，且因為當初的低稅基，將面臨驚人的稅負。此一「後見之明」的懲罰性效果，使得不動產贈與的節稅優勢蕩然無存，甚至可能變成未來的「稅務陷阱」。
相較之下，「繼承」路徑的優勢在現行法規下被凸顯出來。繼承不動產不僅免繳契稅與土地增值稅，在遺產稅的設計上也更為有利。遺產稅的免稅額高達 1,333萬元，且課稅級距從 5,621萬元 起跳，遠高於贈與稅的244萬元免稅額與2,811萬元課稅門檻。對於資產龐大的家庭而言，等待至身後以「繼承」方式移轉，成為稅務成本更低的理性選擇。
年度免稅額複合工具興起
在「大額資產轉向繼承」的同時，贈與並未消失，而是進化為更精巧的「游擊戰術」。贈與稅每年每人有 244萬元 的免稅額，這項規定如今被高資產族群發揮到極致。透過「分年贈與」，父母可以每年在免稅額度內，將現金、股票等流動資產逐步移轉給子女。這種化整為零的方式，讓巨額財富在時間的輔助下，得以免稅或極低稅負地完成傳承。這正是贈與「件數」未必減少，但「稅額」卻大幅萎縮的核心原因，大額贈與銳減，取而代之的是大量免稅的小額移轉。
面對更複雜的資產與家族需求，單一的「贈與」或「繼承」已不足夠。頂尖的財富規劃轉向「複合策略」，結合多種法律與金融工具：
保險規劃：指定受益人的人壽保險保單，其給付金額不計入遺產總額，是預留稅源、創造免稅現金流的關鍵工具。
家族信託：透過信託契約，資產所有權移轉至受託人，但收益可按委託人意願分配予受益人。此方式能達到資產保護、防止子女揮霍、並按事先規劃進行長期分配的功能，避免一次繼承可能產生的紛爭。
控股公司架構：將龐大資產（尤其是不動產）注入投資公司，未來傳承時僅需移轉公司股權，可避免直接處分不動產產生的高額土增稅與房地合一稅，更具彈性與隱密性。
現實警訊與行動呼籲
住商不動產企劃研究室指出，在高房價時代，即便僅繼承或受贈一、兩筆都會區的不動產，其價值便極易超過免稅額度。若未事先規劃，突如其來的巨額稅單可能迫使後代必須變賣資產才能繳稅，違背了財富傳承的本意。
因此，對高資產族群而言，稅務規劃已從「選項」升級為「必要」。行動的黃金法則是：及早開始，動態調整。財富規劃不是一次性的遺囑訂立，而應隨著資產增減、稅法修改、家庭成員變化而定期檢視。核心策略在於「分流處理」：流動性資產善用年度贈與免稅額慢慢移轉；核心不動產或巨額資產，則結合信託、保險等工具，規劃以繼承為基礎的整體方案。
遺產稅與贈與稅的一升一降，表面上是財政數據的波動，實則是整個世代財富思維的深刻轉型。
它標誌著台灣的高資產族群，正從被動接受稅負，轉向主動駕馭法規，以更縝密、更長遠的佈局，守護家族財富的延續。這不僅是一場關於數字與法律的較量，更是一場關於責任、遠見與家族未來的寧靜革命。在財富傳承的漫長航程中，唯有那些及早看清稅務暗流、並靈活調整航向的家族，方能確保巨艦平穩駛向下一代的海岸。
